تُعتبر الشركات والأعمال التجارية أماكن معقدة ومتعددة الأبعاد، ومن أجل الازدهار في هذا العالم التنافسي، يجب على الشركات فهم ومراقبة جميع جوانب أدائها المالي. أحد المؤشرات الأساسية التي تساعد في فحص صحة الشركة المالية هو “معدل دوران الذمم المدينة” أو ما يعرف بـ “معدل دورات المدينين”، وهو مؤشر يساعد على قياس كفاءة إدارة الشركة للموارد المالية والديون المستحقة.
في هذا المقال، سنتعرف على مفهوم معدل دوران الذمم المدينة، وسنتناول كيفية حسابه بالتفصيل. سنناقش أيضًا أهمية هذا المؤشر وكيف يمكن استخدامه لفهم أداء الشركة المالي وتحسينه. إلى جانب ذلك، سنقدم أمثلة عملية لتوضيح كيفية تطبيق معدل دوران الذمم المدينة في الواقع وكيف يمكن أن يكون له تأثير إيجابي على الأعمال التجارية.
قائمة المحتويات:
ما هو معدل دوران الذمم المدينة (المدينين)؟
معدل دوران الذمم المدينة (Receivable Turnover Ratio) أو ما يعرف بمعدل دورات المدينين هو مقياس مالي يستخدم لقياس مدى كفاءة الشركة في تحصيل حساباتها المدينة وفقًا لمتوسط تجميع الشركة لأرصدة حساباتها المدينة خلال فترة محددة، مثل السنة.
وبعبارة أخرى معدل دوران الذمم المدينة هي نسبة توضح عدد المرات التي يتم تحصيل فيها الذمم المدينة أو الحسابات المستحقة (Account Receivable) خلال فترة زمنية محددة وعادةً ما تكون خلال فترة سنة مالية كاملة. كلما ارتفعت النسبة دل ذلك على قدرة الشركة على تحصيل الالتزامات.
كيفية حساب معدل دوران الذمم المدينة:
يشير معدل دوران الذمم المدينة إلى مدى سرعة الشركة في جمع مستحقاتها. تشير النسبة المرتفعة إلى أن الشركة تقوم بتحصيل مستحقاتها بشكل أكثر كفاءة، بينما تشير النسبة المنخفضة إلى مشاكل تتعلق بجهود التحصيل أو مخاطر الائتمان المحتملة.
يمكن تفسير معدل دوران الذمم المدينة على أنه عدد المرات التي يتم فيها تدوير الذمم المدينة خلال فترة زمنية معينة. على سبيل المثال، إذا كان معدل دوران الذمم المدينة 12، فهذا يعني أن الشركة تحصّل مدفوعات من عملائها كل شهر.
ويتم حساب معدل دوران الذمم المدينة عن طريق المعادلة التالية:
معدل دوران الذمة = إجمالي مبيعات الائتمان / متوسط الذمم المدينة.
حيث:
- صافي مبيعات الائتمان: يمثل إجمالي مبيعات الائتمان أو البيع بالأجل التي أجرتها الشركة خلال الفترة مطروحًا منه أي عوائد مبيعات أو مخصصات أو خصومات.
- متوسط الذمم المدينة: هو متوسط رصيد الذمم المدينة خلال فترة معينة وذلك وفقًا لميزانيات الشركة.
أمثلة على قانون معدل دوران المدينين:
مثال 1: لنفرض أن شركة حققت مبيعات خلال سنة مقدارها 800,000 والذمم المدينة في بداية السنة كانت 75,000 وفي نهاية السنة كانت 60,000
باستخدام المعادلة أعلاه، يتم أخذ متوسط الذمم المدينة (75,000 + 60,000) /2 = 67,500
800,000 / 67,500 = 11.8
معنى ذلك أن الشركة تجمع مستحقاتها بمعدل 11.8 مرة سنويا.
مثال 2: لنفترض أن شركة ما لديها صافي مبيعات بالأجل قدرها 100 مليون ريال ومتوسط ذمم مدينة قدره 25 مليون ريال.
في هذه الحالة، سيكون معدل دوران الذمم المدينة كما يلي:
معدل دوران الذمم المدينة = 100 مليون ريال / 25 مليون ريال = 4
هذا يعني أن الشركة تحصل على مدفوعات من عملائها كل 3 أشهر (12 شهرًا / 4 = 3 أشهر).
أهمية معدل دوران الذمم المدينة:
يمكن أن يكون معدل دوران الذمم المدينة أداة مفيدة لإدارة الشركة لتحسين تدفقاتها النقدية. من خلال مراقبة معدل دوران الذمم المدينة، يمكن للشركة تحديد أي أجزاء من عملها تحتاج إلى تحسين لتحصيل المدفوعات من عملائها في أسرع وقت ممكن.
فيما يلي بعض الفوائد الرئيسية لمعدل دوران الذمم المدينة:
1. تقدير كفاءة الإدارة المالية:
يعكس معدل دوران الذمم المدينة قدرة الشركة على تحصيل الأموال من عملائها في وقت قصير. إذا كان هذا المعدل مرتفعًا، فهذا يشير إلى أن الشركة تدير مديونياتها بشكل جيد وتستطيع تحصيل الأموال بسرعة، مما ينعكس إيجابيًا على أدائها المالي.
إذا كان معدل دوران الذمم المدينة للشركة أعلى من متوسط القطاع، فهذا يعني أنها تتمتع بكفاءة عالية في تحصيل المدفوعات من عملائها. أما إذا كان أقل من متوسط القطاع، فهذا يعني أن الشركة تحتاج إلى تحسين سياساتها الائتمانية أو إجراءات التحصيل.
2. تقليل مخاطر التأخر في السداد:
من خلال متابعة معدل دوران الذمم المدينة، يمكن للشركات التعرف على عملاء قد يواجهون صعوبة في السداد في الوقت المحدد. وبالتالي، يمكن للشركة اتخاذ إجراءات مبكرة لتقليل مخاطر التأخر في السداد أو عدم السداد على الإطلاق.
3. تحسين سياسة الائتمان:
يمكن لمعدل دوران الذمم المدينة أن يساعد الشركة في تحسين سياسات الائتمان وتحديد الشروط التي يجب أن تُقدَّم للعملاء. على سبيل المثال، إذا كانت فترة دوران الذمم المدينة طويلة جدًا، فقد تحتاج الشركة إلى مراجعة شروط الائتمان وزيادة مبالغ الضمان المطلوبة.
يمكن أن يكون معدل دوران الذمم المدينة أداة مفيدة لإدارة الشركة لتحسين تدفقاتها النقدية. من خلال مراقبة معدل دوران الذمم المدينة، يمكن للشركة تحديد أي أجزاء من عملها تحتاج إلى تحسين لتحصيل المدفوعات من عملائها في أسرع وقت ممكن.
4. اتخاذ قرارات استثمارية أفضل:
يمكن لمعدل دوران الذمم المدينة أن يساعد في تقدير توقعات التدفق النقدي للشركة. هذا يتيح للشركة اتخاذ قرارات استثمارية أفضل وتخصيص الموارد بشكل أكثر فاعلية.
5. زيادة الثقة لدى المستثمرين والجهات المالية:
عندما تظهر الشركة أنها تدير مديونياتها بشكل جيد وتحقق معدلات دوران عالية، يمكن أن يزيد ذلك من الثقة لدى المستثمرين والجهات المالية، مما يجعلها أكثر جاذبية لاستقطاب التمويل.
يوجد بعض العوامل التي يمكن أن تؤثر على معدل دوران الذمم المدينة، بما في ذلك:
1. شروط الدفع: إذا كانت الشركة تقدم شروط دفع طويلة الأجل، فسوف يستغرق الأمر وقتًا أطول لتحصيل المدفوعات من عملائها.
2. نوع النشاط التجاري: تميل الشركات التي تبيع سلع أو خدمات عالية التكلفة إلى امتلاك معدل دوران ذمم المدينة أقل من الشركات التي تبيع سلع أو خدمات منخفضة التكلفة.
3. جودة العملاء: إذا كانت الشركة لديها قاعدة عملاء موثوقة، فسوف تكون أكثر عرضة لتحصيل المدفوعات في الوقت المحدد.
أنواع معدل دوران الذمم المدينة:
هناك عدة أنواع لمعدلات دوران الذمم المدينة تعتمد على كيفية حسابها والمعلومات التي تقدمها. فيما يلي بعض الأنواع الشائعة لمعدلات دوران الذمم المدينة:
1. معدل الذمم المدينة الإجمالي (Total Receivables Turnover):
يتم حسابه عن طريق قسمة إجمالي المبيعات على متوسط الذمم المدينة خلال فترة زمنية محددة. هذا يعكس كيفية تحصيل الشركة لكل ذممها.
2. معدل الذمم المدينة الصافي (Net Receivables Turnover):
يتم حسابه بطرح المخصصات للذمم المدينة من إجمالي الذمم المدينة ثم قسمتها على متوسط الذمم المدينة. هذا يعطي فكرة أكثر دقة عن كيفية تحصيل الشركة بعد استبعاد المخصصات.
3. معدل الذمم المدينة للمبيعات بالأيام (Days Sales Outstanding -DSO):
يقيس متوسط عدد الأيام الذي يستغرقه العملاء لسداد مبلغهم. هذا يساعد في فهم متى يتم تحصيل الذمم المدينة.
4. معدل الذمم المدينة السريع (Quick Receivables Turnover):
يستخدم لتحليل كيفية تحصيل الشركة بسرعة. يمكن حسابه بقسمة إجمالي المبيعات على متوسط الذمم المدينة.
5. معدل الذمم المدينة للصناعة (Industry-Specific Receivables Turnover):
يتم تحديد هذا المعدل بالنظر إلى متوسط دوران الذمم المدينة للشركات في نفس الصناعة.
تختلف هذه المعدلات في الاستخدام والأهمية حسب نوع العمل والأهداف المالية للشركة.
علاقة معدل دوران الذمم المدينة بالأرباح:
بداية لابد من معرفة ما هما معدل دوران الذمم المدينة المرتفع والمنخفض:
1. معدل دوران الذمم المدينة المرتفع (High Accounts Receivable Turnover Ratio):
يعني أن الشركة تحصل على مدفوعات من عملائها بسرعة. وهذا يشير إلى أن الشركة لديها سياسات ائتمانية وإجراءات تحصيل فعالة. كما أنه يشير إلى أن الشركة لديها قاعدة عملاء موثوقة.
2. معدل دوران الذمم المدينة المنخفض (Low Accounts Receivable Turnover Ratio):
يعني أن الشركة تحصل على مدفوعات من عملائها ببطء. وهذا قد يشير إلى أن الشركة لديها سياسات ائتمانية طويلة الأجل أو أن لديها قاعدة عملاء غير موثوقة. كما أنه قد يشير إلى أن الشركة لديها إجراءات تحصيل غير فعالة.
بشكل عام، يعتبر معدل دوران الذمم المدينة المرتفع أفضل من معدل دوران الذمم المدينة المنخفض. فكلما زاد معدل دوران الذمم المدينة، زادت كفاءة الشركة في تحصيل المدفوعات من عملائها، وبالتالي زادت قدرتها على تحويل المبيعات إلى نقدية.
يمكن أن يؤثر معدل دوران الذمم المدينة على الأرباح بشكل إيجابي أو سلبي. ففي حالة وجود معدل دوران ذمم مدينة مرتفع، فإن الشركة ستتمكن من تحصيل المدفوعات من عملائها بسرعة، مما سيؤدي إلى زيادة النقد المتاح للشركة. وهذا بدوره قد يؤدي إلى زيادة الأرباح.
أما في حالة وجود معدل دوران ذمم مدينة منخفض، فإن الشركة ستحتاج إلى انتظار وقت أطول لتحصيل المدفوعات من عملائها، مما قد يؤدي إلى انخفاض النقد المتاح للشركة. وهذا بدوره قد يؤدي إلى انخفاض الأرباح.
اقرأ أيضًا:
نصائح لتحسين معدل دوران الذمم المدينة:
فيما يلي بعض النصائح لتحسين معدل دوران الذمم المدينة:
1. إصدار الفواتير بانتظام وبدقة:
لا يهم مدى انشغال أفراد شركتك، إذا لم تُرسل الفواتير في الوقت المناسب، فلن يتم جلب الأموال في الوقت المناسب أيضًا. يمكن لبرامج المحاسبة مساعدتك في أتمته العديد من جوانب عملية إصدار الفواتير وتجنب الأخطاء مثل تكرار الفوترة.
2. تحديد شروط الدفع بوضوح:
لا يمكنك فرض سياسات لم تعلن عنها للعملاء. تأكد من أن العقود والاتفاقيات والفواتير ووسائل التواصل مع العملاء تغطي هذه النقطة المهمة حتى لا يفاجئ العملاء، وبالتالي يمكنك جمع دفعاتهم في الوقت المناسب.
3. تقديم طرق متعددة للدفع:
تمامًا مثلما يحب بعض العملاء الاتصال بالهاتف بينما يفضل آخرون التواصل عبر الإنترنت، ينطبق الأمر نفسه على تفضيلات الدفع. من خلال توفير عدة وسائل دفع مختلفة، يمكن للعملاء دفع مستحقاتهم بسهولة أكبر. والأمور التي يمكن تنفيذها بسهولة عادةً ما تتم.
4. تعيين تذكيرات لمتابعة الدفع:
لا تنتظر حتى يتأخر العملاء بأسابيع أو أشهر قبل أن تبدأ إجراءات التحصيل. كن نشطًا، ولكن ليس مُزعجًا، في تذكير العملاء بالمدفوعات المستحقة عليهم. حدد تنبيهات داخلية لتنشيط تصاعد جهود التحصيل في وقت أبكر بدلاً من الانتظار، أو اعتبر تنفيذ عملية الطرد، حيث يتم تصاعد محاولات التحصيل من العملاء.
5. النظر في تقديم خصومات على الدفع النقدي والمقدم:
يمكنك تقليل التكاليف في حسابات الذمم المدينة وتحسين نسبة الدوران من خلال تشجيع مبيعات النقد، حيث يقوم العملاء بالدفع مقدمًا أو نقدًا، بدلاً من الائتمان.
